Berkshire Hathaway, die Investmentgesellschaft von Warren Buffett, verkauft im zweiten Quartal fast die Hälfte seiner Apple-Aktien. Damit schrumpft seine Position auf 84 Milliarden Dollar. Derweil reduziert der Starinvestor auch seine Beteiligung an der Bank of America weiter.
Das Unternehmen des berühmten Investors, Warren Buffett, gab bekannt, dass es im zweiten Quartal fast die Hälfte seiner Apple-Aktien verkauft hat. Damit hat es seine riesige Position in Papiere des iPhone-Herstellers nach erheblichen Verkäufen zu Beginn des Jahres weiter abgebaut.
Berkshire verkaufte in den drei Monaten bis Juni Aktien im Wert von 75,5 Milliarden Dollar und steigerte damit seinen Bargeldbestand auf einen Rekordwert von 276,94 Milliarden Dollar, einschließlich der Barmitteläquivalente, wie aus dem Quartalsbericht des Unternehmens hervorgeht. Und dies, nachdem Berkshire in den vergangenen Tagen seine Investition in Bank of America, seine zweitgrößte Aktienposition nach Apple, systematisch reduziert hat.
Die Aktienverkäufe und der Berg an Bargeld zeigen, wie schwierig es für Buffett ist, gute Investitionen zu finden, die preislich niedrig genug bewertet sind, um eine solide Rendite zu erzielen. Der Aktienmarkt ist teurer geworden: Laut FactSet wurde der S&P 500 kürzlich mit dem fast 21-fachen der für die nächsten 12 Monate prognostizierten Gewinne gehandelt. Das liegt über dem 20-Jahres-Durchschnitt von fast 16.
Buffett hatte auf der Jahreshauptversammlung von Berkshire im Mai über die Schwierigkeit, die Barmittel zu verwenden gesprochen. „Wir würden es gerne ausgeben, aber wir werden es nicht ausgeben. Es sei denn, wir denken, dass wir etwas tun, das sehr wenig Risiko birgt und uns viel Geld einbringen kann”, sagte er.
Berkshire verkaufte in den zwölf Handelstagen bis Donnerstag Aktien der Bank of America im Wert von etwa 3,8 Milliarden Dollar, wie aus Unterlagen der Securities and Exchange Commission hervorgeht. Damit verblieb ein Anteil von 12,15 Prozent an der Bank, der bei Börsenschluss am Freitag mehr als 35 Milliarden Dollar wert gewesen wäre.
Buffets Entscheidungen haben bei Anlegern großes Gewicht
Die Aktien der Bank of America hatten sich in den letzten Monaten erholt und waren von einem Tiefstand Ende Oktober bis zu dem Zeitpunkt, als Berkshire im Juli mit dem Verkauf begann, um 75 Prozent gestiegen. „Er scheint die Banken nicht zu lieben”, sagte James Shanahan, Senior Equity Research Analyst bei Edward Jones. „In den letzten Jahren gab es eine Menge Verkaufsaktivitäten bei den Bankbeteiligungen.
Aus dem veröffentlichten Bericht geht hervor, dass Berkshire im zweiten Quartal etwa 49 Prozent seiner Apple-Aktien verkauft hat und damit Ende Juni eine Position im Wert von 84,2 Milliarden Dollar hielt. Im ersten Quartal hatte das Unternehmen seinen Anteil um 13 Prozent reduziert. Buffett hatte Apple auf der Bühne der Berkshire-Jahresversammlung im Mai gelobt und bezeichnete es als „ein noch besseres Unternehmen” als American Express und Coca-Cola, zwei weitere große Beteiligungen.
Er deutete an, dass die Erwartung auf steigende Steuersätze eine Rolle bei der Entscheidung gespielt hat, einige Gewinne aus der Position mitzunehmen, die mit dem Höhenflug der Apple-Aktie in den letzten Jahren enorm an Wert gewonnen hat. Die Apple-Aktie ist im Jahr 2024 um 14 Prozent gestiegen. Buffetts Ruf als einer der größten Aktienanleger aller Zeiten bedeutet, dass seine Entscheidungen bei vielen Anlegern ein großes Gewicht haben.